La tranquilla cittadina di Twin Peaks, al confine con il Canada, viene scossa dal ritrovamento del cadavere della giovane Laura Palmer. Sul luogo del delitto giunge l'agente Cooper dell'FBI.

Informazioni cruciali e scabrose emergono dall'autopsia effettuata sul corpo di Laura Palmer. I sospetti convergono su James Hurley che aveva una relazione clandestina con la ragazza. Ma con chi altri Laura ha avuto rapporti sessuali?

Il mistero della morte di Laura Palmer si infittisce di ulteriori dettagli riguardanti una somma di denaro e una partita di droga. Lo stravagante agente Cooper riceve un criptico messaggio e usa un metodo zen per restringere il cerchio dei sospettati.

Mentre la comunità di Twin Peaks si stringe intorno a Laura Palmer nel giorno del funerale, l'agente Cooper scopre l'esistenza di un bordello frequentato da ricchi uomi d'affari e viene informato dallo sceriffo dell'esistenza di una setta segreta.

Insieme allo sceriffo Truman, l'agente Cooper segue gli indizi ricevuti in sogno e piomba su Mike, un uomo con un braccio solo che lavora come venditore di scarpe. Intanto la scientifica continua a fornire ulteriori dettagli inquietanti.

Una rivista per annunci erotici e un sogno di Cooper conducono l'agente e i suoi aiutanti nel bosco, dalla misteriosa 'Signora del ceppo'. Dalla strana donna riceveranno le dritte giuste per trovare la casa dalle tende rosse.

Le indagini su Jacques Renault permettono di scoprire con chi Laura Palmer passò parte della notte dell'omicidio. Nel frattempo Audrey si fa assumere come prostituta all'One-Eyed Jack's mentre qualcuno scova delle audiocassette con la voce della vittima.

Un uomo misterioso, proprietario di una Corvette, sembra aver avuto un ruolo chiave nell'omicidio di Laura. Così come Jacques Renault su cui Cooper riesce finalmente a mettere le mani. Le tessere del puzzle cominciano a combaciare: ma chi ha ucciso Laura Palmer?